十九世纪末、二十世纪初，北京的九贝勒爷(九爷)（ 李保田饰）和福王爷虽然都是皇家后裔、天横贵胄，同时又是官场、生意场上的对手，两位爷相互倾轧、尔虞我诈。“古月轩”是专门烧制、绘画 鼻烟壶的作坊，是个赫赫有名的老字号。聂小轩（ 戈治均饰）是古月轩第六代传人，为九爷烧绘出一套绝品—“胡茄十八拍”。不料这事传到福王爷（ 谭非翎饰）的耳朵里，使他顿生妒意，坐卧不宁……九爷把聂小轩视为己有，担心他落入福王爷...